全球市場綜述

1、歐美市場行情

(資料圖片僅供參考)

三大股指期貨漲跌不一，以藍(lán)籌股為主的道指期貨漲0.02%；標(biāo)普500指數(shù)期貨跌0.09%；以科技股為主的納斯達(dá)克100指數(shù)期貨跌0.19%。歐洲股市走低，德國DAX指數(shù)跌0.38%；法國CAC40指數(shù)跌0.38%；英國富時(shí)100指數(shù)漲0.29%。

2、市場消息面解讀

英國7月央行抵押貸款許可驟降 分析師：高利率將進(jìn)一步拖累房地產(chǎn)市場

由于利率上升使英國人更難負(fù)擔(dān)買房，7月份英國抵押貸款許可下降了近10%。面對飆升的抵押貸款成本，房地產(chǎn)市場正在降溫。周三早些時(shí)候，房地產(chǎn)門戶網(wǎng)站Zoopla稱，今年的房屋銷售量有望暴跌20%以上至2012年以來最低。雖然抵押貸款利率開始走低，但家庭借貸成本仍遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于一年前。潛在的購房者還面臨著租金成本上升、食品和其他日常用品價(jià)格上漲等問題。英國央行表示，7月份新抵押貸款的實(shí)際利率進(jìn)一步上升了3個(gè)基點(diǎn)，達(dá)到4.668%。分析師Niraj Shah稱：“我們預(yù)計(jì)高利率將繼續(xù)抑制新的抵押貸款申請，從而拖累英國未來的房地產(chǎn)市場?！?。

ADP數(shù)據(jù)公布前，美聯(lián)儲(chǔ)9月維持利率不變的概率為88.5%

據(jù)CME“美聯(lián)儲(chǔ)觀察”：據(jù)CME“美聯(lián)儲(chǔ)觀察”：美聯(lián)儲(chǔ)9月維持利率在5.25%-5.50%不變的概率為88.5%，加息25個(gè)基點(diǎn)至5.50%-5.75%區(qū)間的概率為11.5%；到11月維持利率不變的概率為52.0%，累計(jì)加息25個(gè)基點(diǎn)的概率為43.3%，累計(jì)加息50個(gè)基點(diǎn)的概率為4.7%。

英國消費(fèi)者放緩借貸步伐，經(jīng)濟(jì)放緩擔(dān)憂加劇

英國央行今日公布的數(shù)據(jù)顯示，7月份英國消費(fèi)者的借貸增幅低于預(yù)期，這可能是借貸成本上升導(dǎo)致家庭謹(jǐn)慎的一個(gè)跡象。消費(fèi)信貸增加了11.91億英鎊（15.1億美元），低于市場預(yù)期的13億英鎊，也低于6月份的16.37億英鎊。在截至7月份的12個(gè)月中，消費(fèi)信貸的增長速度放緩至7.3%，是自去年12月以來最慢的增長速度。數(shù)據(jù)進(jìn)一步顯示樓市放緩的跡象，央行抵押貸款許可較上月減少逾5000件至49444件。今年到目前為止，英國經(jīng)濟(jì)避免了普遍預(yù)測的衰退，但上周對經(jīng)濟(jì)放緩的擔(dān)憂有所加劇，8月綜合PMI降至2021年1月以來的最低水平。

歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)連續(xù)第四個(gè)月錄得下滑

本月歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)信心放緩幅度超過預(yù)期，進(jìn)一步給該地區(qū)的前景蒙上陰影。歐盟委員會(huì)公布的經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)從7月份的94.5降至93.3，連續(xù)第四個(gè)月下滑，且低于市場預(yù)期的93.7。服務(wù)業(yè)、工業(yè)和消費(fèi)者預(yù)期等分項(xiàng)指標(biāo)也有所下降。到目前為止，歐元區(qū)第三季度的指標(biāo)一直很糟糕，上周的PMI數(shù)據(jù)表明，歐元區(qū)及其前兩大經(jīng)濟(jì)體的私營部門活動(dòng)可能正在萎縮。經(jīng)濟(jì)疲軟的數(shù)據(jù)將為歐洲央行鴿派決策者提供有力的證據(jù)，使他們反對在9月14日的會(huì)議上加息。

歐盟今年從俄羅斯進(jìn)口的液化天然氣將達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄水平

盡管歐盟的目標(biāo)是到2027年擺脫對俄羅斯能源的依賴，但今年其仍將從俄羅斯進(jìn)口創(chuàng)紀(jì)錄的液化天然氣。國際非政府組織Global Witness對行業(yè)數(shù)據(jù)的分析顯示，今年前7個(gè)月，比利時(shí)和西班牙分別是俄羅斯液化天然氣的第二和第三大買家。總體而言，與俄烏沖突前的2021年同期相比，歐盟今年1-7月的天然氣進(jìn)口量增長了40%。按現(xiàn)貨市場價(jià)格計(jì)算，進(jìn)口成本為52.9億歐元。咨詢公司ICIS高級液化天然氣分析師Alex Froley表示，歐洲的長期買家表示，除非政界人士禁止，否則他們將繼續(xù)從購買液化天然氣。西班牙公用事業(yè)公司Naturgy和法國道達(dá)爾也有大量俄羅斯液化天然氣的持續(xù)合同。

JOLTS數(shù)據(jù)公布后，利差交易或?qū)⒋笮衅涞?

① 美國7月職位空缺降至近兩年半低點(diǎn)，數(shù)據(jù)增強(qiáng)了美聯(lián)儲(chǔ)緊縮周期暫停兌見頂?shù)念A(yù)期。數(shù)據(jù)公布后股市反彈，歐元兌美元波動(dòng)率下降。歐元兌美元是交易量最大、影響力最大的貨幣對，較低的波動(dòng)率加上股市走強(qiáng)，為利差交易提供了動(dòng)力；

② 日元、瑞郎、泰銖等受低利率打壓的貨幣可能被賣出；自由浮動(dòng)的高收益拉美和中東歐貨幣可能反彈。新興市場貨幣的穩(wěn)定性將鼓勵(lì)交易員進(jìn)行押注。印度盧比走勢極其平靜，應(yīng)更具吸引力。

3、紐市盤前主要貨幣對走勢

歐元/美元：截止北京時(shí)間20：25，歐元/美元上漲，現(xiàn)報(bào)1.0895，漲幅0.13%。紐市盤前，歐元兌美元現(xiàn)在正在測試關(guān)鍵阻力1.0880，正如我們今天早上提到的，價(jià)格需要在該水平以下盤整，以保持今天的熊市趨勢，因?yàn)橥黄圃撍酱碇Ｊ蟹磸棽⑥D(zhuǎn)向上漲的關(guān)鍵，而我們正在等待激活隨機(jī)指標(biāo)的負(fù)面影響，以恢復(fù)其下一個(gè)主要目標(biāo)位于1.0785的熊市波。

英鎊/美元：截止北京時(shí)間20：25，英鎊/美元上漲，現(xiàn)報(bào)1.2682，漲幅0.25%。紐市盤前，GBPUSD對現(xiàn)在顯示出一些輕微的看漲傾向，試圖離開1.2625水平，同時(shí)它面臨技術(shù)指標(biāo)提供的負(fù)面因素，這使我們繼續(xù)保持中立，直到價(jià)格根據(jù)上述水平確認(rèn)其狀況，然后明確確定下一個(gè)目的地。

現(xiàn)貨黃金：截止北京時(shí)間20：25，現(xiàn)貨黃金上漲，現(xiàn)報(bào)1944.01，漲幅0.38%。紐市盤前，黃金價(jià)格從早上開始就顯示出緊張的交易，停留在1935.00左右的水平，因此，今天的預(yù)期看漲趨勢沒有改變，其下一個(gè)目標(biāo)位于1945.20，等待收集積極的動(dòng)力，以幫助推動(dòng)價(jià)格達(dá)到建議的目標(biāo)。

現(xiàn)貨白銀：截止北京時(shí)間20：25，現(xiàn)貨白銀上漲，現(xiàn)報(bào)24.809，漲幅0.37%。紐市盤前，銀價(jià)面臨試圖突破24.60水平的負(fù)面壓力，受隨機(jī)利空影響，等待恢復(fù)其下一個(gè)目標(biāo)位于25.00的牛市行情，提醒您超越該水平將推動(dòng)價(jià)格至25.50作為下一站。

原油市場：截止北京時(shí)間20：25，美油上漲，現(xiàn)報(bào)81.534，漲幅0.33%。紐市盤前，原油價(jià)格顯示新的積極交易，以支持日內(nèi)預(yù)期的多頭趨勢的延續(xù)，等待訪問84.90作為下一個(gè)主要目標(biāo)。

4、機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

凱投宏觀：英國抵押貸款利率飆升影響尚未全面顯現(xiàn)

凱投宏觀英國經(jīng)濟(jì)學(xué)家Ashley Webb認(rèn)為，隨著英國央行進(jìn)一步加息，利率上升對英國銀行放貸的拖累將進(jìn)一步加劇。盡管7月份抵押貸款月度凈增幅連續(xù)第三個(gè)月上升，從6月份的1.5億英鎊增至2.3億英鎊，但仍然非常疲弱。7月份抵押貸款批準(zhǔn)數(shù)量環(huán)比下降了5000多個(gè)，不過最近抵押貸款利率飆升的全面影響尚未顯現(xiàn)，未來幾個(gè)月住房活動(dòng)和價(jià)格還會(huì)進(jìn)一步下降。他預(yù)計(jì)英國央行將在9月份將關(guān)鍵利率上調(diào)至5.5%的峰值，并在2024年下半年之前維持在高位。

荷蘭國際：西班牙通脹可能繼續(xù)上升

荷蘭國際銀行經(jīng)濟(jì)學(xué)家Wouter Thierie在一份報(bào)告中表示，西班牙的物價(jià)可能會(huì)繼續(xù)以更快的速度上漲。周三公布的數(shù)據(jù)顯示，8月份調(diào)和CPI年率上漲2.4%，而7月份為2.1%。燃料價(jià)格上漲推動(dòng)了總體價(jià)格走高，而該國重要的旅游業(yè)的強(qiáng)勁復(fù)蘇可能也加劇了價(jià)格的上漲。雖然天然氣價(jià)格下降應(yīng)該會(huì)使下個(gè)月的物價(jià)漲勢降溫，但油價(jià)上漲和應(yīng)對通脹措施的結(jié)束可能意味著，在今年年底和明年之前，物價(jià)還會(huì)繼續(xù)上漲。

道明證券：料8月非農(nóng)數(shù)據(jù)會(huì)比預(yù)期更強(qiáng)勁

道明證券的分析師表示，昨日公布的JOLTs職位空缺數(shù)據(jù)和消費(fèi)者信心指數(shù)均低于市場預(yù)期。他們此前預(yù)計(jì)這兩個(gè)數(shù)據(jù)存在下行風(fēng)險(xiǎn)，而實(shí)際的下降幅度更大?？傮w而言，這表明消費(fèi)者疲軟和勞動(dòng)力市場降溫，市場不再預(yù)期央行會(huì)在下次會(huì)議上加息。當(dāng)前他們?nèi)匀活A(yù)計(jì)，周五的非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)會(huì)更強(qiáng)勁，料將錄得18萬人（市場普遍預(yù)期為17萬人），因?yàn)閯趧?dòng)力市場仍然表現(xiàn)出彈性，且沒有出現(xiàn)較大的裁員。

（亞匯網(wǎng)編輯：冰凡）